MARGIN BREAKDOWN PER CLUSTER - ANALISIS DETAIL
Penjelasan Margin Gross vs Netto dengan Timeline & Modal Kerja
Tanggal: 27 Januari 2026
Tujuan: Menjelaskan margin secara DETAIL per cluster dengan memperhitungkan timeline, modal kerja, dan alokasi operasional yang BERBEDA-BEDA
⚠️ KESALAHAN PEMAHAMAN SEBELUMNYA
[!WARNING]
SALAH
> "Margin proyek 62%, dikurangi alokasi HO 22.6%, jadi margin netto 48%"
KENAPA SALAH? Karena: 1. Alokasi HO BUKAN per proyek, tapi per bulan 2. Proyek timeline berbeda: ada 3 bulan, ada 6 bulan, ada 8 bulan 3. Dalam 1 bulan bisa jalan 2-4 proyek paralel 4. Modal kerja berbeda per cluster (cash out pattern berbeda)
📊 PEMAHAMAN YANG BENAR
Konsep Dasar: Timeline Matters!
Contoh Sederhana
| Proyek | Revenue | Margin | Gross Profit | Timeline | GP/Bulan |
|---|---|---|---|---|---|
| A | 200jt | 62% | 124jt | 4 bulan | 31jt |
| B | 400jt | 62% | 248jt | 6 bulan | 41.3jt |
Fix Cost HO: Rp 72 juta/bulan (TETAP setiap bulan!)
KESIMPULAN: - ❌ Proyek A running sendirian: Kontribusi Rp 31jt < HO Rp 72jt → RUGI Rp 41jt/bulan! - ❌ Proyek B running sendirian: Kontribusi Rp 41jt < HO Rp 72jt → RUGI Rp 31jt/bulan! - ✅ Proyek A + B paralel: Kontribusi Rp 72.3jt > HO Rp 72jt → UNTUNG Rp 0.3jt/bulan - 💡 Butuh 3-4 proyek paralel untuk SEHAT!
🔢 BREAKDOWN PER CLUSTER DENGAN TIMELINE
BRACKET A: MICRO PROJECT (< Rp 100 Juta)
Contoh: Pak Muhdi Rp 34.5 juta
Finansial Proyek
| Metrik | Nilai |
|---|---|
| Revenue total | Rp 34,5 juta |
| Biaya proyek (50%) | Rp 17,3 juta |
| Margin Gross (50%) | Rp 17,2 juta |
| Timeline | 1.5 bulan |
Analisis
- Gross profit per bulan: Rp 17,2jt ÷ 1.5 = Rp 11,5 juta/bulan
- Fix Cost HO: Rp 72 juta/bulan
- Jika HANYA proyek ini: Defisit Rp 60,5 juta/bulan ❌
Margin Netto Proyek
- Total gross profit: Rp 17,2 juta
- HO portion (Asumsi 4 proyek paralel): Rp 72jt × 1.5 bulan ÷ 4 = Rp 27 juta
- Margin Netto: Rp 17,2jt - Rp 27jt = -Rp 9,8 juta (NEGATIF) ❌
[!CAUTION]
KESIMPULAN BRACKET A
- ❌ TIDAK PROFITABLE jika dihitung fair share HO
- ✅ HANYA oke sebagai "FILLER" saat ada gap timeline di proyek besar
- ✅ Atau bundling dengan maintenance contract
BRACKET B: SMALL PROJECT (Rp 100-250 Juta)
Contoh 1: Pak Warga Sawangan Lama - Rp 177 juta
| Metrik | Nilai |
|---|---|
| Revenue total | Rp 177 juta |
| Biaya proyek (33%) | Rp 58 juta |
| Margin Gross (67%) | Rp 119 juta ✅ |
| Timeline | 3.5 bulan |
Kontribusi Bulanan: Rp 119jt ÷ 3.5 = Rp 34 juta/bulan
Analisis Parallel Project (Total 3 Proyek): - Total kontribusi: 3 × Rp 34jt = Rp 102 juta/bulan - Fix Cost HO: Rp 72 juta/bulan - Surplus: Rp 30 juta/bulan ✅
Margin Netto Proyek: - Gross Profit: Rp 119 juta - HO Allocation: Rp 84 juta (Rp 72jt × 3.5 bln ÷ 3) - Margin Netto: Rp 35 juta (19.8% dari revenue)
Contoh 2: Bu Titik Jatijajar - Rp 216 juta
| Metrik | Nilai |
|---|---|
| Revenue total | Rp 216 juta |
| Biaya proyek (39%) | Rp 84 juta |
| Margin Gross (61%) | Rp 132 juta ✅ |
| Timeline | 4 bulan |
Kontribusi Bulanan: Rp 132jt ÷ 4 = Rp 33 juta/bulan
Margin Netto Proyek: - Gross Profit: Rp 132 juta - HO Allocation: Rp 96 juta (Rp 72jt × 4 bln ÷ 3) - Margin Netto: Rp 36 juta (16.7% dari revenue)
[!NOTE]
KESIMPULAN BRACKET B (Rp 100-250 juta)
- Margin Gross: 57-67% (rata-rata 62%)
- Timeline: 3-4 bulan
- Margin Netto: 15-22% dari revenue (setelah fair share HO)
CATATAN PENTING: - Butuh 3-4 proyek paralel untuk profitable - Jika running solo = RUGI (kontribusi < Rp 72jt/bulan) - Modal kerja: Rp 40-60 juta (untuk cover cash gap 2-3 minggu)
BRACKET C: MEDIUM PROJECT (Rp 250-450 Juta)
Contoh 1: Pak Bangkit Sawangan - Rp 332 juta
| Metrik | Nilai |
|---|---|
| Revenue total | Rp 332 juta |
| Biaya proyek (38%) | Rp 126 juta |
| Margin Gross (62%) | Rp 206 juta ✅ |
| Timeline | 5 bulan |
Kontribusi Bulanan: Rp 206jt ÷ 5 = Rp 41.2 juta/bulan
Analisis Parallel Project (1 C + 1 B): - Total: Rp 41.2jt + Rp 33jt = Rp 74.2 juta/bulan - Fix Cost HO: Rp 72 juta/bulan - Surplus: Rp 2.2 juta/bulan ✅ (tipis tapi aman)
Margin Netto: - Solo (Fair Share 2 Proyek): Rp 26 juta (7.8%) - Parallel (Fair Share 3 Proyek): Rp 86 juta (25.9%) ✅
Contoh 2: Pak Abdul Kohir Beji - Rp 388 juta
| Metrik | Nilai |
|---|---|
| Revenue total | Rp 388 juta |
| Biaya proyek (41%) | Rp 159 juta |
| Margin Gross (59%) | Rp 229 juta ✅ |
| Timeline | 5.5 bulan |
Kontribusi Bulanan: Rp 229jt ÷ 5.5 = Rp 41.6 juta/bulan
Margin Netto (Skenario 3 Proyek Paralel): - Surplus Perusahaan: Rp 52.8 juta/bulan - Netto Proyek: Rp 97 juta (25% dari revenue) ✅
Contoh 3: Pak Raihan Cibitung - Rp 311 juta (Best Practice!)
| Metrik | Nilai |
|---|---|
| Revenue total | Rp 311 juta |
| Biaya proyek (22%) | Rp 68 juta (!!! SANGAT EFISIEN) |
| Margin Gross (78%) | Rp 243 juta ✅✅✅ |
| Timeline | 5 bulan |
Kontribusi Bulanan: Rp 243jt ÷ 5 = Rp 48.6 juta/bulan
Margin Netto: - Netto Proyek: Rp 63 juta (20.3% dari revenue) ✅ - 💡 GOLD STANDARD! Margin gross 78% memberikan cushion besar.
[!NOTE]
KESIMPULAN BRACKET C (Rp 250-450 juta)
- Margin Gross: 55-78% (rata-rata 63%)
- Timeline: 5-6 bulan
- Margin Netto:
- 20-28% (dengan 3 proyek paralel)
- 8-12% (dengan 2 proyek paralel - TIPIS!)
CATATAN PENTING: - Sweet spot: 3 proyek paralel (mix bracket B+C) - Modal kerja: Rp 80-120 juta per proyek - Kontribusi per bulan: Rp 40-50 juta/proyek
BRACKET D: LARGE PROJECT (Rp 450-700 Juta)
Contoh 1: Pak Rony Permata - Rp 668 juta
Contoh 1: Pak Rony Permata - Rp 668 juta
| Metrik | Nilai |
|---|---|
| Revenue total | Rp 668 juta |
| Biaya proyek (29%) | Rp 194 juta |
| Margin Gross (71%) | Rp 474 juta ✅✅ |
| Timeline | 7 bulan |
Kontribusi Bulanan: Rp 474jt ÷ 7 = Rp 67.7 juta/bulan
Analisis: - Kontribusi Rp 67.7jt sudah HAMPIR cover Fix Cost Rp 72jt! - Hanya butuh tambahan Rp 4.3jt/bulan dari proyek lain.
Margin Netto (1 Proyek Besar + 1 Kecil): - Margin Netto: Rp 172 juta (25.7% dari revenue) ✅
Contoh 2: Pak Firman Cinere - Rp 463 juta
| Metrik | Nilai |
|---|---|
| Revenue total | Rp 463 juta |
| Biaya proyek (32%) | Rp 148 juta |
| Margin Gross (68%) | Rp 315 juta ✅ |
| Timeline | 6 bulan |
Kontribusi Bulanan: Rp 315jt ÷ 6 = Rp 52.5 juta/bulan
Margin Netto: - Solo (Fair Share 60:40): Rp 56 juta (12.1%) - 💡 Optimal: 1 large + 1-2 small/medium paralel
KESIMPULAN BRACKET D:
[!NOTE]
KESIMPULAN BRACKET D (Rp 450-700 juta)
- Margin Gross: 64-71% (rata-rata 68%)
- Timeline: 6-7 bulan
- Margin Netto: 22-28% dari revenue (dengan 1-2 proyek paralel)
CATATAN PENTING: - Kontribusi bulanan: Rp 50-70 juta/proyek - Hampir bisa cover HO sendirian! - Modal kerja: Rp 150-200 juta per proyek - Optimal: 1 large + 1-2 small/medium paralel
BRACKET E: PREMIUM PROJECT (> Rp 700 Juta)
Contoh 1: Bu Hanny GTP C15 - Rp 854 juta
| Metrik | Nilai |
|---|---|
| Revenue total | Rp 854 juta |
| Biaya proyek (32%) | Rp 273 juta |
| Margin Gross (68%) | Rp 581 juta ✅✅ |
| Timeline | 8 bulan |
Kontribusi Bulanan: Rp 581jt ÷ 8 = Rp 72.6 juta/bulan
- 🎯 PROYEK INI BISA COVER HO SENDIRIAN!
- Margin Netto (Solo): Rp 5 juta (0.6%) - Break even
- Margin Netto (dengan 1 kecil): Rp 120 juta (14%) ✅
Contoh 2: Bu Tinah Puspitek - Rp 786 juta (Best Practice Premium!)
| Metrik | Nilai |
|---|---|
| Revenue total | Rp 786 juta |
| Biaya proyek (29%) | Rp 228 juta |
| Margin Gross (71%) | Rp 558 juta ✅✅✅ |
| Timeline | 7 bulan |
Kontribusi Bulanan: Rp 558jt ÷ 7 = Rp 79.7 juta/bulan
- 🎯 PROYEK INI BISA COVER HO + PROFIT!
- Margin Netto (Solo): Rp 54 juta (6.9%) ✅
- Margin Netto (dengan 1 kecil): Rp 205 juta (26.1%) ✅✅
[!TIP]
KESIMPULAN BRACKET E (> Rp 700 juta)
- Margin Gross: 59-71% (rata-rata 66%)
- Timeline: 7-10 bulan
- Margin Netto:
- 5-10% dari revenue (solo)
- 20-28% dari revenue (dengan 1-2 paralel)
KEUNGGULAN: - Kontribusi bulanan: Rp 70-85 juta/proyek - BISA cover HO sendirian! (game changer) - Modal kerja: Rp 250-350 juta per proyek - Risk: High (tapi kalau sukses = big profit)
📊 SUMMARY: MARGIN NETTO REALISTIS PER CLUSTER
| Bracket | Margin Gross | Timeline | Kontribusi per Bulan | Margin Netto (Realistis) |
|---|---|---|---|---|
| A (<100jt) | 40-60% | 1-2 bln | Rp 8-15jt | NEGATIF ❌ (perlu bundle) |
| B (100-250) | 57-67% (avg 62%) | 3-4 bln | Rp 30-40jt | 15-22% (3-4 paralel) |
| C (250-450) | 55-78% (avg 63%) | 5-6 bln | Rp 40-50jt | 20-28% (2-3 paralel) |
| D (450-700) | 64-71% (avg 68%) | 6-7 bln | Rp 50-70jt | 22-28% (1-2 paralel) |
| E (>700) | 59-71% (avg 66%) | 7-10 bln | Rp 70-85jt | 20-28% (bisa solo!) |
[!NOTE] Catatan: - Margin Netto dihitung dengan fair share HO allocation - Asumsi jumlah proyek paralel sesuai kapasitas optimal - Modal kerja berbeda per bracket (lihat detail di atas)
💰 MODAL KERJA PER CLUSTER
| Bracket | Modal Kerja per Proyek | Untuk Apa |
|---|---|---|
| A (<100jt) | Rp 15-25 juta | Cover cash gap 1-2 minggu, Material upfront |
| B (100-250) | Rp 40-60 juta | Cover cash gap 2-3 minggu, Material + upah 2 minggu |
| C (250-450) | Rp 80-120 juta | Cover cash gap 3-4 minggu, Material bulk + upah |
| D (450-700) | Rp 150-200 juta | Cover cash gap 4-5 minggu, Material + subkon advance |
| E (>700) | Rp 250-350 juta | Cover cash gap 5-6 minggu, Material + subkon + contingency |
Total Modal Kerja Ideal (Kapasitas Optimal): - 1 proyek Bracket E: Rp 300 juta - 2 proyek Bracket C: Rp 200 juta - 1 proyek Bracket B: Rp 50 juta - TOTAL: Rp 550 juta working capital
🎯 KESIMPULAN: YANG BENAR-BENAR TERJADI
Scenario Bulan Tipikal (Revenue Rp 540 juta)
Mix Proyek Sedang Berjalan:
- 1 proyek Bracket D (Rp 463jt, bulan ke-4 dari 6)
- 2 proyek Bracket C (Rp 332jt + Rp 311jt, bulan ke-3 dari 5)
- 1 proyek Bracket B (Rp 216jt, bulan ke-2 dari 4)
Kontribusi Gross Profit Bulan Ini:
- Bracket D: Rp 315jt ÷ 6 = Rp 52.5 juta
- Bracket C1: Rp 206jt ÷ 5 = Rp 41.2 juta
- Bracket C2: Rp 243jt ÷ 5 = Rp 48.6 juta
- Bracket B: Rp 132jt ÷ 4 = Rp 33 juta
- TOTAL KONTRIBUSI: Rp 175.3 juta/bulan
Fix Cost HO: Rp 72 juta/bulan
Result: - Surplus: Rp 103.3 juta (Rp 175.3jt - Rp 72jt) ✅ - Margin Netto Agregat: 19.1% (Rp 103.3jt ÷ Rp 540jt) ✅
[!IMPORTANT]
JADI ANGKA YANG BENAR
MARGIN GROSS (proyek level): 59-71% (avg 64%) - Ini dari revenue proyek sebelum operasional HO - Bervariasi per cluster and eksekusi
MARGIN NETTO (company level): 15-25% (avg 19%) - Setelah dikurangi Fix Cost HO Rp 72jt/bulan - Tergantung mix proyek and timeline - Optimal di 19-22% dengan mix yang baik
KESIMPULAN: - Dari revenue Rp 540jt/bulan - Margin netto Rp 100-110jt/bulan (19-20%) - Bukan Rp 274jt/bulan (50%) seperti perhitungan salah
PENJELASAN KENAPA 19% BUKAN 50%: 1. Timeline matters: Proyek 5 bulan artinya gross profit dibagi 5 bulan 2. Multiple projects: Gross profit dari 4 proyek paralel dijumlah per bulan 3. Fixed HO cost: Tetap Rp 72jt setiap bulan, tidak peduli berapa proyek 4. Working capital: Perlu Rp 550jt untuk menjalankan kapasitas optimal
Jadi margin netto 19-22% adalah angka yang realistis and sustainable! 🎯